- poinformował HanZA w poniedziałek.
W całym ubiegłym roku najlepsze wyniki przyniosły portfele inwestujące w papiery dłużne, natomiast w czwartym kwartale zeszłego roku najlepsze wyniki miały portfele oparte na strategii akcyjnej. W całym 2002 roku wszystkie strategie inwestycyjne, według których zarządzane są portfele klientów, pokonały odpowiadające im stopy odniesienia (benchmarki).
W 2002 roku stopa zwrotu dla portfela papierów dłużnych wyniosła 14,66 proc., podczas gdy benchmark (52-tygodniowe bony skarbowe) wzrósł o 8,31 proc. Stopa zwrotu wyodrębnionej w ramach tego portfela części składającej się z długoterminowych papierów dłużnych wyniosła w ubiegłym roku 19,28 proc.
Drugi portfel papierów dłużnych - Optymalizacji - od uruchomienia, czyli od 28 lutego 2002 roku, zyskał 9,72 proc., przy zmianie benchmarku w tym czasie o 6,68 proc.
Portfele rynku pieniężnego uzyskały w zeszłym roku stopę zwrotu 10,55 proc., przy wzroście benchmarku (13-tygodniowe bony skarbowe) o 8,52 proc.
Portfele mieszane stabilne zyskały w ubiegłym roku 11,87 proc. W tym czasie benchmark (15 proc. WIG i 85 proc. 52-tygodniowe bony skarbowe) wzrósł o 6,17 proc.
Portfele mieszane zrównoważone zyskały 10,39 proc. przy wzroście benchmarku (50 proc. z WIG i 50 proc. 52-tygodniowe bony skarbowe) o 6,21 proc.
Portfele akcyjne selektywne miały w ubiegłym roku 12,39 proc. zysku przy wzroście benchmarku (90 proc. WIG i 10 proc. 13-tygodniowe bony skarbowe) o 3,98 proc.
Z kolei portfele akcyjne skorelowane przyniosły zysk 8,17 proc., podczas gdy benchmark (95 proc. WIG i 5 proc. 13-tygodniowe bony skarbowe) zyskał 3,59 proc.
Portfele timingowe zyskały w ubiegłym roku 11,17 proc., przy zmianie benchmarków odpowiednio o 3,19 proc. (WIG) i 8,52 proc. (13-tygodniowe bony skarbowe).
Były to jedyne portfele, które w czwartym kwartale ubiegłego roku nie pokonały benchmarków. Przyniosły w tym czasie 1,09 proc. zysku, podczas gdy benchmarki wzrosły odpowiednio o 12,26 proc. (WIG) i 1,61 proc. (13-tygodniowe bony skarbowe). Jak podał HanZA, przyczyną nie pokonania benchmarków w ostatnich trzech miesiącach 2002 roku był brak zaangażowania w akcje na silnie rosnącym rynku.
