KCR, firma research&development (R&D) prowadząca badania kliniczne, złożyła prospekt emisyjny w Komisji Nadzoru Finansowego (KNF). Spółka chce przeprowadzić ofertę publiczną w I kw. 2008 roku i dzięki niej zamierza zrealizować akwizycje w regionie, na które przeznaczy ok. 50 mln zł.
"W najbliższych latach planujemy rozwijać spółkę poprzez akwizycje, budując silna grupę kapitałową prowadzącą badania kliniczne w Europie Środkowo-Wschodniej. Na przejęcia zamierzamy wydać około 50 mln zł, z czego część pieniędzy będzie pochodziła ze środków z nowej emisji akcji, a część ze środków własnych i z kredytów bankowych" - powiedział prezes Adam Kruszewski, cytowany w komunikacie.
Spółka podała, że wartość oferty będzie znacznie większa, ponieważ zamierza także sprzedać część akcji dotychczasowych właścicieli, którzy nadal będą utrzymywać kontrolę nad firmą.
"Liczymy na to, że ofertę uda nam się przeprowadzić w I kwartale 2008" - dodał Kruszewski.
KCR jest największą firmą R&D z rodzimym kapitałem prowadząca badania kliniczne w regionie Europy Środkowej. Klientami spółki są światowe koncerny farmaceutyczne, zlecające prowadzenie badań klinicznych wyspecjalizowanym firmom (contract research organization - CRO).
Obecnie wartość rynku zewnętrznych badań klinicznych na świecie przekracza 14 mld USD i rośnie w tempie 10 proc. rocznie. W Europie Centralnej wartość tego rynku szacowana jest na 750 mln euro, z czego 225 mln euro przypada na CRO. Wzrost tego rynku wynosi 15 proc. rocznie, a w polskich klinikach i placówkach badawczych zagraniczne koncerny zostawiają 700 mln zł.
Obecnie KCR ma oddziały na Ukrainie i w krajach nadbałtyckich, koordynuje badania w całej Europie Środkowej, Rosji oraz Europie Zachodniej. W ciągu 10 lat działalności KCR przeprowadził 80 badań klinicznych, współpracując w tym czasie z ponad 7200 ośrodkami medycznymi.
"W najbliższych kilku latach KCR zamierza rozszerzyć działalność na pozostałe kraje w Europie Środkowej. Obecnie prowadzone są rozmowy z trzema lokalnymi graczami w krajach CEE. Dzięki efektowi skali KCR będzie mógł skutecznie konkurować z firmami globalnymi o dużo większe projekty" - podała spółka.
Źródłami przychodów KCR jest prowadzenie badań klinicznych (80 proc.) oraz outsourcing własnych wyspecjalizowanych pracowników firmom farmaceutycznym (20 proc.).
Spółka podała, że wynalezienie i opracowanie nowego farmaceutyku trwa średnio 12 lat i pochłania 0,8-1,0 mld USD. Sam proces badań klinicznych, będący ostatnim etapem przed rejestracją leku trwa średnio 4 lata i pochłania większość tych kosztów.
Według szacunków zarządu KCR, spółka w najbliższych latach będzie rozwijała się w tempie 30 proc. rocznie.
Obecnie głównymi udziałowcami KCR oraz zarządzającymi są jej założyciel Marek Kiecana, przewodniczący rady nadzorczej oraz Adam Kruszewski, prezes zarządu.
W I półroczu 2007 przychody ze sprzedaży wyniosły 10,4 mln zł (wzrost o 26 proc. rok do roku), generując EBIT na poziomie 1,1 mln zł (+389 proc.) i zysk netto na poziomie 0,9 mln zł (+536 proc.). Rentowność netto KCR w 2007 roku ma wynieść 20 proc.
W 2006 roku KCR miał 18,9 mln zł przychodów, 1,5 mln zł EBIT i 1 mln zł zysku netto.
